El Propósito del Formulario 5498 del IRS

Si tiene algún tipo de IRA, la institución financiera que actúa como custodio o fiduciario debe entregarle a usted, y al IRS, una declaración de información cada año. El formulario, llamado IRS Form 5498, IRA Contribution Information, se asemeja al Formulario W-2 para informar salarios. Contiene información sobre contribuciones de IRA, reinversiones, conversiones de Roth IRA y distribuciones mínimas requeridas (RMD).

Los basicos

Los informes se aplican a las cuentas IRA tradicionales; también cubre las cuentas Roth IRA, SEP IRA, SIMPLE IRA e IRA consideradas (que son planes de contribución de los empleados establecidos como tradicionales o Roth IRA que se agregan al plan de jubilación calificado de un empleador). El tipo de IRA se indica mediante una marca de verificación en la casilla 7 del formulario. El formulario 5498 incluye información (nombre, dirección y número de identificación federal) sobre el administrador. Incluye el mismo tipo de información para el participante, que es el propietario de la IRA.

Información de contribución

El formulario enumera las contribuciones realizadas a las IRA para el año fiscal del formulario (si no se realizan contribuciones, entonces no hay entrada). Todas las contribuciones de IRA para el año de todos los tipos de IRA se suman, con el total ingresado en el cuadro 1. Algunos tipos de contribuciones se desglosan específicamente: el cuadro 10 para Roth IRA, el cuadro 8 para SEP y el cuadro 9 para SIMPLE. Las IRA consideradas se tratan como IRA regulares; pueden ser tradicionales o Roth IRA. El formulario no le dice si la contribución es deducible o no.

El formulario (recuadro 2) también informa las contribuciones de reinversión. Solo se permite una reinversión dentro de un período de 12 meses para las IRA, pero no hay límite en el monto en dólares de la reinversión. Por lo tanto, una distribución de $ 15, 000 de una IRA puede transferirse a otra IRA; se informa en este formulario. (Para obtener más información sobre las transferencias de IRA, consulte la Guía de 401 (k) y las transferencias de IRA y evite los impuestos sobre las transferencias de IRA ).

El formulario no informa las transferencias directas, llamadas transferencias de administrador a administrador. Puede realizar todas las transferencias que desee cada año.

Se requiere que le enviemos el formulario antes del 31 de mayo, después del año al que se refieren las contribuciones. Por lo tanto, el formulario de 2015, que vence el 31 de mayo de 2016, incluye las contribuciones realizadas en 2015, así como las realizadas antes del 18 de abril de 2016 o el 19 de abril para aquellos en Maine y Massachusetts (la fecha de vencimiento extendida para el ingreso federal de 2015). declaraciones de impuestos) que se designan como contribuciones de 2015.

Debido a la fecha en que se entrega el formulario, no está destinado a ayudarlo a informar su contribución (si presentó antes del 15 de abril, ya lo hizo). Se utiliza para ayudar al IRS a asegurarse de que el monto de las deducciones de IRA en las declaraciones de impuestos de los propietarios de IRA coincida con lo que informa el administrador. Un contribuyente que reclama una deducción que es mayor que la cantidad informada en el Formulario 5498 probablemente recibirá una carta del IRS que hace referencia a la discrepancia. La carta solicitará impuestos, intereses y multas adicionales por cualquier pago insuficiente de impuestos que resulte de la deducción que exceda la cantidad informada en el formulario.

Conversiones y Recaracterizaciones

El recuadro 3 en el formulario informa las conversiones a Roth IRA. La cantidad convertida a este tipo de IRA no limita la cantidad que se puede contribuir anualmente a una IRA, incluida una Roth IRA.

Si realizó una conversión y lamenta la acción, puede deshacerla volviendo a caracterizar la cuenta a más tardar el 15 de octubre siguiente al año en que se realizó la conversión. Esta acción puede estar justificada si el valor de la cuenta en el momento de la conversión se ha reducido drásticamente para el 15 de octubre. De esta manera, no tiene que informar los ingresos de la conversión (lo omite de un retorno que está en extensión, o presente una declaración enmendada si ya la envió). Puede reconvertir a la cuenta Roth IRA en el año siguiente.

Información de retiro y distribución

Los mayores de 70 años y medio, así como aquellos que heredaron IRA, deben tomar distribuciones mínimas requeridas (RMD) de la cuenta cada año. Los RMD para el año en curso se basan en el valor justo de mercado de la cuenta al 31 de diciembre del año anterior. Por ejemplo, el valor de la cuenta al 31 de diciembre de 2015 determina la RMD para 2016. Este monto se informa en el cuadro 5 del Formulario 5498.

El formulario señala (a través de una casilla de verificación en la casilla 11) si se requiere un RMD para el año en que recibe el formulario (por ejemplo, el formulario de 2015 señala si un RMD es necesario para 2016). El formulario también informa el monto de la RMD que debe tomarse (según ciertos cálculos realizados por el administrador) (casilla 12b) y la fecha de la RMD (casilla 12a).

Para facilitar los RMD, se requiere que el formulario se entregue antes del 31 de enero y muestre el valor de la cuenta al 31 de diciembre anterior. Por lo tanto, el formulario que muestra el valor de la cuenta al 31 de diciembre de 2015 debe presentarse antes del 1 de febrero de 2016 (31 de enero es domingo). (Para obtener más información sobre los RMD, consulte Cómo calcular las distribuciones mínimas requeridas ).

Si tomó una distribución de su IRA de más de $ 10, recibirá un Formulario 1099-R, Distribuciones de pensiones, anualidades, planes de jubilación o participación en las ganancias, IRA, contratos de seguro, etc. La información de este formulario lo ayuda a informar la distribución y qué porción de la misma está sujeta a impuestos.

La línea de fondo

Comprenda cómo el Formulario 5498 es útil para completar su declaración de impuestos y calcular RMD cuando sea necesario. No tiene que hacer nada con el formulario en sí; No lo adjuntas a tu declaración. Solo guárdelo con sus registros de impuestos. (Para obtener más información sobre ese tema, consulte ¿Cuánto tiempo debo guardar mis registros de impuestos? )