IRA vs. seguro de vida para ahorro de jubilación: ¿cuál es la diferencia?

Un plan 401 (k) es un lugar obvio para comenzar a ahorrar fondos de jubilación, si su empleador iguala una parte de su contribución. Pero, ¿a dónde vas una vez que has contribuido al máximo para el partido, o si tu lugar de trabajo no ofrece uno para empezar?

Sin embargo, muchos trabajadores continúan financiando su plan de lugar de trabajo, pero usted también tiene otras opciones.

Una es contribuir a una cuenta de jubilación individual (IRA), que generalmente ofrece un poco más de flexibilidad. Otra ruta posible es comprar un seguro de vida permanente. Además de ofrecer un beneficio por fallecimiento para sus sobrevivientes, estas políticas también cuentan con un componente de ahorro. Parte de su prima se destina a su beneficio por muerte; otra parte acumula su cuenta de valor en efectivo, que crece sobre una base de impuestos diferidos.

En ciertos casos, el enfoque de "seguro como inversión" puede ser un movimiento inteligente. Pero cuando eche un vistazo más de cerca a estos productos, encontrará que generalmente vienen con tarifas más altas y mayores limitaciones que una IRA.

Para llevar clave

• Los ahorros para la jubilación pueden crecer de una manera con ventajas impositivas para desembolsos posteriores en la vejez.
• Los planes 401 (k) y las cuentas IRA permiten un crecimiento de las inversiones con impuestos diferidos, que luego están sujetos a impuestos sobre la renta al momento del retiro, y que conllevan multas por retiro anticipado.
• Las pólizas de seguro de vida permanentes también se pueden construir para acumular ahorros de jubilación. Estos fondos no corren el riesgo de pérdida en el mercado y pueden acumularse y desembolsarse libres de impuestos si se diseñan correctamente.

IRA o 401 (k)

Entre estas dos estrategias, un IRA es la forma más sencilla de ahorrar para la jubilación. Simplemente cree una cuenta con una empresa de corretaje, una compañía de fondos mutuos o un banco, y seleccione las inversiones que le gustaría hacer con sus contribuciones. Estos pueden incluir desde acciones individuales hasta fondos mutuos y lingotes de oro.

El beneficio principal de estas cuentas es su tratamiento fiscal, que es similar al de 401 (k). Con una cuenta IRA tradicional, sus contribuciones calificadas (hasta $ 6, 000 en 2019 (hasta $ 5, 500 en 2018) o $ 7, 000 en total si tiene 50 años o más a través de una contribución de recuperación de $ 1, 000 ($ 6, 500 en 2018) son deducibles de impuestos, y el Las inversiones crecen sobre una base de impuestos diferidos. En la jubilación, usted paga el impuesto sobre la renta ordinario sobre cualquier cantidad que retire.

Una Roth IRA tiene beneficios similares, pero a la inversa. Invierte utilizando dólares después de impuestos (por lo tanto, no hay deducción de impuestos en ese momento), pero no paga ni un centavo en impuestos adicionales sobre los fondos acumulados, siempre que haya tenido la cuenta durante al menos cinco años y haya alcanzado 59 años y medio antes de hacer un retiro.

Seguro de vida permanente

Las pólizas de seguro de vida permanentes son un poco más complicadas. Cada vez que paga una prima, parte de ella se destina a una cuenta de valor en efectivo. Con una póliza de seguro de vida completa, el operador acredita su cuenta en un cierto porcentaje en función de cómo funcionan sus propias inversiones. Si ha tenido su póliza durante algunos años, generalmente verá rendimientos anuales en el rango de 3% a 6%, muchas de las cuales se obtienen ingresos libres de impuestos.

Otros tipos de seguro de vida permanente funcionan de manera un poco diferente. Por ejemplo, con una póliza de seguro de vida universal variable (VUL), el monto del crédito está vinculado al rendimiento de los fondos de acciones y fondos de bonos que elija. Los rendimientos potenciales son más altos, pero también lo es el riesgo. Si el mercado pierde terreno durante un período determinado, es posible que deba pagar una prima más alta para mantener su cobertura en su lugar.

Los inversores que confían en el seguro de vida para las necesidades de jubilación deberían pensar a largo plazo: puede llevar de 10 a 20 años crear una cuenta considerable de valor en efectivo. Una vez que su saldo es lo suficientemente grande, hay algunas maneras en que puede recurrir a su póliza para sus necesidades personales. Las adiciones pagadas (PUA) son una buena manera de aumentar la cantidad de valor en efectivo en una política de bajo costo relativo y que pueden maximizar los ingresos de jubilación más adelante.

Una posibilidad es hacer retiros periódicos. Mientras no retire más de lo que paga, es decir, cuánto pagó en primas, no experimentará una reducción de impuestos por hacerlo. Cualquier monto adicional está sujeto a las tasas ordinarias del impuesto sobre la renta. Para mantener a raya al IRS, algunas personas dejan de hacer retiros una vez que llegan a su base. A partir de ahí, sacan un préstamo contra su política, que generalmente está libre de impuestos.

Otra opción es renunciar a su póliza y obtener el valor en efectivo en una suma global, menos los préstamos pendientes. Pero hay una trampa importante: cada vez que retira dinero, disminuye el beneficio por muerte para sus herederos. Si toma un préstamo contra su póliza, debe devolverlo (con intereses) para volver a construirlo. Y si lo entrega, probablemente perderá su cobertura por completo.

Compare esto con alguien que compra una póliza de seguro de vida a término mucho más barata, que no tiene función de ahorro, e invierte la diferencia en una IRA. Pueden echar mano de sus ahorros en cualquier momento después de los 59 años y medio sin afectar el seguro o su pago en caso de que fallezca. Y pueden dejar cualquier saldo restante a los miembros de su familia, lo que no se puede decir de su cuenta de valor en efectivo.

¿Un enfoque costoso?

Quizás el mayor golpe en las pólizas de seguro de vida permanente es su costo inicial. Primero, está la tarifa inicial que ayuda a pagar la comisión del agente. A menudo, esto puede consumir la mitad de sus primas de primer año. En consecuencia, su cuenta de valor en efectivo tarda algunos años en comenzar a crecer.

Además de eso, los asegurados tienden a enfrentar altas tarifas de inversión, a menudo alrededor del 3% al año. Por el contrario, el índice de gastos promedio para todos los fondos mutuos de capital ofrecidos para la venta es 1.25%. Por lo tanto, invertir en una IRA le permite eliminar esta importante carga en sus retornos.

Pero eso no es todo. También debe preocuparse por los cargos de rescate si su póliza caduca en los primeros años. Por lo tanto, perderá no solo su beneficio por muerte, sino también una parte considerable de su saldo en efectivo. Con la mayoría de las pólizas, el monto de esta tarifa disminuye gradualmente durante un período de años y luego desaparece.

Sin embargo, si está comprometido con estrategias a largo plazo, las pólizas de seguro de vida permanentes que están diseñadas para acumular valor en efectivo adicional tenderán a alcanzar un punto de equilibrio alrededor del décimo año de la póliza. Además, el efectivo se está acumulando todos los años antes de eso, por lo que si entregara la póliza, recibiría un reembolso y no se quedaría sin el monto total de las primas que ha pagado.

Diferencias clave

¿Tiene sentido, entonces, utilizar el seguro de vida como una inversión? La respuesta es absolutamente, en algunos casos limitados. Por ejemplo, las personas más ricas a veces crean lo que se conoce como un fideicomiso de seguro de vida irrevocable para que sus herederos puedan evitar los impuestos al patrimonio. Técnicamente, el fideicomiso está pagando las primas de la póliza de seguro de vida, por lo que el beneficio por muerte no se considera parte del patrimonio del familiar fallecido.

Más allá de eso, el seguro de vida es a veces una opción razonable para los inversores cotidianos que han maximizado sus contribuciones permitidas 401 (k) e IRA. Pero incluso entonces, vale la pena evaluar si las tarifas considerables superan los beneficios fiscales potenciales.

Los agentes ganan mucho dinero vendiendo la idea de que el seguro de vida es una excelente manera de ahorrar para la jubilación. Pero dado el considerable costo de estas políticas, probablemente sea mejor que compre una política de bajo costo e invierta en algo más simple, como una IRA.