Cómo convertirse en un inversor sofisticado

Ah, cómo envidiamos a esa clase de gente conocida como inversores sofisticados, los que pueden entrar en acuerdos de inversión que nosotros, simples mortales, nunca vemos, gracias a su patrimonio neto o sus ingresos.

Pero no confunda ser "sofisticado" con ser "inteligente": la educación es crucial. Hay innumerables casos de inversores sofisticados que se engañan. Solo pregunte a aquellos que, en 2007, invirtieron en una obligación de deuda colateralizada sintética (CDO) ofrecida por Goldman Sachs (GS), y colectivamente perdieron alrededor de $ 1 mil millones en ella, cuando ocurrió la fusión de alto riesgo.

Aunque Goldman más tarde admitió que no reveló información vital sobre la inversión (como el hecho de que el principal fondo de cobertura que ayudó a elegir los valores para él tomó una posición corta en su contra), es probable que muchos de los que compraron no Realmente lo entiendo, de todos modos.

Es por eso que la educación financiera y el conocimiento son probablemente las herramientas más efectivas para aumentar los rendimientos y reducir el riesgo. Y son imprescindibles para evitar pérdidas desastrosas. Aquí le mostramos cómo convertirse en un inversor sofisticado, no en el sentido oficial de poder mantener inversiones indefinidamente o sufrir una pérdida total del capital de la inversión, sino en el sentido de aprender cómo sacar el máximo provecho de su dinero y de la industria de inversión. Es fundamental.

¿Qué es un "inversor sofisticado"?

En el sentido utilizado aquí, nos referimos a alguien que tiene suficiente experiencia de inversión y conocimiento directamente relevante para sopesar los riesgos y beneficios potenciales de una oportunidad de inversión. En otras palabras, la persona realmente entiende lo que necesita y quiere, y lo que obtiene del vendedor.

Como mínimo, dichos inversores se asegurarán de que sus carteras estén lo suficientemente diversificadas, monitoreadas regularmente y que las compras se lleven a cabo cuando los mercados estén relativamente bajos y las ventas cuando estén altas. Los inversores que no prestan atención a estos tres principios básicos no son sofisticados.

Buenas formas de elevar su sofisticación

Tenga en cuenta que la información proporcionada por la industria a menudo es difícil de entender y, a veces, deliberadamente. El caso de Goldman Sachs reveló cuán real puede ser este peligro, a través de la asimetría de la información. Un poco de conocimiento financiero puede ser algo peligroso, así que tómese el tiempo para leer todos los documentos y contratos a fondo. Si son demasiado largos y complejos, solicite al vendedor un resumen claro o incluso pague a un abogado para que lo revise por usted. Puede ser mejor evitar algunos productos simplemente debido a su complejidad y opacidad.

Sea disciplinado y dedique una cierta cantidad de tiempo no solo a administrar su dinero, sino también a mantenerse al tanto de los desarrollos actuales. Al menos una vez a la semana, debe echar un vistazo a las páginas financieras de un periódico o internet. También puede suscribirse a varios boletines y revistas. Priorizar con cuidado. Decide qué leer, qué leer en detalle y qué guardar para el futuro.

Adopta un enfoque interdisciplinario y multifacético para educarte a ti mismo. Aproveche tantos recursos disponibles como sea posible. No confíe solo en Internet, sino que use libros, revistas, periódicos, radio, televisión y contactos personales. Además, tenga en cuenta que el universo de inversión se extiende a muchos campos, incluidos la política, la psicología, la sociología, el medio ambiente y el derecho.

Tenga en cuenta sus propias limitaciones

Esto se aplica a su educación y experiencia previa, tiempo, interés y motivación. Siempre salen nuevas cosas al mercado, por lo que el tiempo y el compromiso son constantes. Sé honesto contigo mismo sobre todos los factores anteriores.

En consecuencia, si tiene otras personas que administran su dinero, asegúrese de reunirse con ellos regularmente y tener tiempo suficiente para comunicarse de manera significativa y bilateral con ellos. Incluso los inversores sofisticados necesitan buenas y productivas relaciones en la interfaz humano / dinero. De hecho, esta es una buena razón para no exagerar con la inversión en Internet.

Delegue todas las actividades apropiadas a las personas adecuadas. Irónicamente, uno de los elementos más importantes de la sofisticación de la inversión es saber lo que no sabe.

La línea de fondo

Hay muchos malentendidos sobre quién es realmente un inversionista sofisticado. La verdadera sofisticación implica una mezcla de conocimiento, comprensión y experiencia. Pero no reduce la responsabilidad de los vendedores de dejar en claro lo que prometen y hacer exactamente eso.

Además, el mundo del dinero está en constante evolución, por lo que su conocimiento debe actualizarse constantemente. En resumen, el truco de la verdadera sofisticación es administrar su proceso de inversión general de manera óptima, en lugar de tratar de saberlo todo.