Originador de hipotecas
Un originador de hipotecas es una institución o individuo que trabaja con un prestatario para completar una transacción hipotecaria. Un originador de hipotecas es el prestamista hipotecario original y puede ser un agente hipotecario o un banquero hipotecario. Los originadores de hipotecas son parte del mercado hipotecario primario y deben trabajar con los suscriptores y procesadores de préstamos desde la fecha de solicitud hasta el cierre para reunir la documentación necesaria y guiar el archivo a través del proceso de aprobación.
El recuento de qué porcentaje de originaciones pertenece a quién originó la hipoteca depende de cómo se cuenta una originación. Un gran porcentaje de las hipotecas recién originadas se venden inmediatamente en el mercado secundario de hipotecas, donde la institución que compra la hipoteca en el mercado secundario podría contarlas como una originación, contando así la doble originación.
Mercado hipotecario primario versus secundario
El mercado hipotecario primario es el mercado inicial donde el prestatario se reúne con el originador de la hipoteca, ya sea un banco, una cooperativa de crédito o un corredor de hipotecas, para realizar una transacción hipotecaria. En la mesa de cierre, el prestamista hipotecario principal proporciona los fondos al prestatario, que el prestatario utiliza para completar la compra de su vivienda. Los prestamistas en la tabla a continuación son ejemplos de originadores de hipotecas.
Los prestamistas vistos anteriormente son meramente representativos de un puñado de prestamistas ya que el mercado hipotecario primario está altamente fragmentado en los Estados Unidos. Si bien hay varias firmas grandes que originan un gran porcentaje de hipotecas, hay miles de firmas e individuos más pequeños que también representan un gran porcentaje del total de originaciones de hipotecas.
Una vez originados, los derechos de servicio de las hipotecas con frecuencia se venden de una institución a otra. Esta actividad se lleva a cabo en el mercado secundario de hipotecas, denominado así porque la compra y venta en este mercado solo puede ocurrir después de que una hipoteca ya esté vigente. Las empresas patrocinadas por el gobierno (GSE) como Fannie Mae y Freddie Mac representan algunos de los mayores compradores en el mercado secundario. Los compradores secundarios a menudo agrupan grupos de préstamos en valores respaldados por hipotecas (MBS) y los venden, con frecuencia a bancos de inversión en Wall Street.
Diferencias del originador de la hipoteca
Los banqueros hipotecarios y los corredores hipotecarios representan dos de los tipos más comunes de originadores de hipotecas. Si bien los títulos suenan similares, existen distinciones importantes entre los dos. Un banquero hipotecario trabaja para una institución de crédito que financia préstamos al cierre con su propio dinero. La mayoría de los bancos minoristas y cooperativas de crédito emplean banqueros hipotecarios. Un corredor de hipotecas, por el contrario, sirve como intermediario entre el prestatario y varias instituciones bancarias hipotecarias. El corredor toma la solicitud, verifica el crédito y los ingresos, y a menudo maneja gran parte de la suscripción y el procesamiento, pero finalmente transfiere el préstamo a una institución de crédito para financiarlo al cierre.