¿Qué es una anualidad?

Una anualidad es un contrato entre usted y una compañía de seguros en el que realiza un pago a tanto alzado o una serie de pagos y, a cambio, obtiene desembolsos regulares a partir de inmediato o en algún momento en el futuro.

El objetivo de la anualidad es proporcionar un flujo constante de ingresos durante la jubilación. Los fondos se acumulan sobre una base de impuestos diferidos, y al igual que las contribuciones 401 (k), solo se pueden retirar sin penalización después de los 59.5 años.

Muchos aspectos de una anualidad pueden adaptarse a las necesidades específicas del destinatario. Además de elegir entre un pago a tanto alzado o una serie de pagos al asegurador, puede elegir cuándo desea anualizar sus contribuciones, es decir, comenzar a recibir pagos. Una anualidad que comienza a pagar de inmediato se conoce como una anualidad inmediata, mientras que una que comienza en una fecha predeterminada en el futuro se llama anualidad diferida.

La duración de los desembolsos también puede variar. Puede elegir recibir pagos por un período de tiempo específico, por ejemplo, 25 años, u obtenerlos hasta su muerte. Por supuesto, asegurar pagos de por vida reduce la cantidad de cada cheque, pero ayuda a garantizar que no sobrevivas a tus activos.

Las anualidades vienen en tres variedades principales: fijas, variables e indexadas, cada una con su propio nivel de riesgo y potencial de pago. Las anualidades fijas pagan un monto garantizado basado en el saldo de su cuenta. La desventaja de esta previsibilidad es un modesto rendimiento anual, generalmente un poco más alto que un CD.

Tiene la oportunidad de obtener un mayor rendimiento, acompañado de un mayor riesgo, con una anualidad variable. En este caso, elige de un menú de fondos mutuos que comprenden su "subcuenta" personal. Aquí, sus pagos en la jubilación se basan en el rendimiento de las inversiones en su subcuenta.

Las anualidades indexadas se encuentran en un punto intermedio entre el riesgo y la posible recompensa. Usted recibe un pago mínimo garantizado, aunque una parte de sus desembolsos está vinculada al rendimiento de un índice de mercado, como el S&P 500.

A pesar de su potencial para mayores ganancias, las anualidades variables e indexadas a veces son criticadas por sus tarifas y su relativa complejidad. Por ejemplo, muchos pensionistas encuentran que tienen que pagar altos cargos de rescate si intentan retirar su dinero dentro de los primeros años del contrato.

Una característica importante a considerar con cualquier anualidad es su tratamiento fiscal. Mientras su saldo crece libre de impuestos, los desembolsos están sujetos al impuesto sobre la renta. Por el contrario, los fondos mutuos que tiene durante más de un año pagan impuestos a la tasa de ganancias de capital a largo plazo. Además, a diferencia de las cuentas 401 (k), las contribuciones a las anualidades no reducen sus ingresos imponibles. Por esta razón, algunos expertos en finanzas recomiendan anualidades solo después de maximizar sus contribuciones a las cuentas de jubilación antes de impuestos.