401 (k) vs. Plan de pensiones: ¿Cuál es la diferencia?

Los planes 401 (k) y los planes de pensión tradicionales son dos partes del taburete tradicional de jubilación de tres patas: pensión proporcionada por el empleador, Seguro Social y ahorros para la jubilación personal.

La mayor diferencia entre un plan 401 (k) y un plan de pensiones tradicional es la distinción entre un plan de beneficios definidos y un plan de contribución definida. Los planes de beneficios definidos, como las pensiones, garantizan una cantidad determinada de ingresos mensuales en la jubilación y colocan el riesgo de inversión y longevidad en el proveedor del plan. Los planes de contribución definida, como 401 (k) s, colocan el riesgo de inversión y longevidad en empleados individuales, pidiéndoles que elijan sus propias inversiones de jubilación sin beneficios mínimos o máximos garantizados. Los empleados asumen el riesgo de no invertir bien y sobrevivir a sus ahorros.

También hay otras diferencias, incluida la disponibilidad de cada plan. Es mucho más probable que su empleador ofrezca un plan 401 (k) que un plan de pensiones en su paquete de beneficios. Las pensiones se han vuelto menos comunes, y los planes de contribución definida han tenido que recobrar la holgura, a pesar de haber sido diseñados como un suplemento a las pensiones tradicionales, no como un reemplazo.

Plan 401 (k)

Un plan 401 (k) se financia principalmente a través de contribuciones de los empleados a través de deducciones de cheques de pago antes de impuestos. El dinero contribuido se puede colocar en diversas inversiones, como acciones, bonos, fondos mutuos y fondos negociados en bolsa, dependiendo de las opciones disponibles a través del plan.

Cualquier crecimiento de la inversión en un 401 (k) ocurre libre de impuestos, y no hay límite en el crecimiento de una cuenta 401 (k) individual. El principal inconveniente de 401 (k) s es que tampoco hay piso; 401 (k) s puede perder valor si la cartera subyacente funciona mal. Hay un mayor riesgo / rentabilidad con los planes 401 (k).

Muchos empleadores ofrecen programas de igualación con sus planes 401 (k), lo que significa que contribuyen con dinero adicional a la cuenta de un empleado (hasta cierto nivel) cada vez que el empleado hace sus propias contribuciones.

Por ejemplo, suponga que su empleador ofrece una coincidencia del 50% de sus contribuciones individuales a su 401 (k) hasta el 6% de su salario. Usted gana $ 100, 000 y contribuye $ 6, 000 (6%) a su 401 (k), por lo que su empleador aporta $ 3, 000 adicionales a su 401 (k).

No hay protección de longevidad con un 401 (k). Si sobrevive a sus ahorros, no recibirá más dinero.

Plan de pension

Los empleados no tienen control de las decisiones de inversión con un plan de pensiones, y no asumen el riesgo de inversión. Por el contrario, el empleador o el empleado realizan contribuciones, a menudo ambas, a una cartera de inversiones administrada por un profesional de inversiones. El patrocinador, a su vez, promete proporcionar un cierto ingreso mensual a los empleados jubilados de por vida en función de la cantidad aportada y, a menudo, la cantidad de años que pasaron trabajando para la empresa.

El ingreso garantizado viene con una advertencia: si el portafolio de la compañía se desempeña mal, la compañía se declara en bancarrota o enfrenta otros problemas, es posible que los beneficios se reduzcan. Sin embargo, casi todas las pensiones privadas están aseguradas por la Corporación de Garantía de Beneficios de Pensión, y los empleadores pagan primas regulares, por lo que las pensiones de los empleados a menudo están protegidas.

Los planes de pensiones presentan a los empleados individuales con un riesgo de mercado significativamente menor que los planes 401 (k).

Para llevar clave

• Los planes 401 (k) y las pensiones son dos patas del taburete de jubilación de tres patas: pensión en el lugar de trabajo, Seguridad Social y ahorros personales para la jubilación.
• Las pensiones proporcionan ingresos garantizados de por vida, y el empleador asume el riesgo de inversión y longevidad. Los planes 401 (k) ponen todo el riesgo en manos de empleados individuales.
• Los planes 401 (k) fueron diseñados como un complemento a las pensiones tradicionales, no como un reemplazo, aunque eso es lo que ahora se les pide que hagan.

Perspectiva del asesor

Arie Korving, CFP
Korving & Company LLC, Suffolk, VA

Un 401 (k) también se conoce como un "plan de contribución definida", que requiere que usted, el pensionista, contribuya con sus ahorros y tome decisiones de inversión para el dinero del plan. Por lo tanto, usted tiene control sobre cuánto pone en el plan, pero no cuánto puede obtener de él cuando se jubila, lo que dependería del valor de mercado de esos activos invertidos en ese momento.

Por otro lado, un plan de pensiones se conoce comúnmente como un "plan de beneficios definidos", por el cual el patrocinador del plan de pensiones, o su empleador, supervisa la gestión de inversiones y garantiza una cierta cantidad de ingresos cuando se jubila. Como resultado de esta enorme responsabilidad, muchos empleadores han optado por descontinuar los planes de pensiones de beneficios definidos y reemplazarlos por planes tipo 401 (k).