¿Cómo se mide la adecuación del capital de un banco?
La suficiencia de capital de los bancos está estrictamente regulada en todo el mundo para garantizar mejor la estabilidad del sistema financiero y la economía global. También proporciona protección adicional para los depositantes. En los Estados Unidos, los bancos están regulados a nivel federal por la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC), la Junta de la Reserva Federal y la Oficina del Contralor de la Moneda (OCC). Además, los bancos autorizados por el estado están sujetos a las autoridades reguladoras estatales. La regulación y la solvencia de los bancos se consideran críticas debido a la importancia única de la industria bancaria para el funcionamiento de la economía en su conjunto.
El monitoreo de la situación financiera de los bancos también es importante porque los bancos tienen que lidiar con un desajuste en la liquidez entre sus activos y pasivos. En el lado de los pasivos del balance de un banco hay cuentas muy líquidas, como los depósitos a la vista. Sin embargo, los activos de un banco consisten principalmente en préstamos bastante ilíquidos. Si bien los préstamos pueden ser (y con frecuencia son) vendidos por los bancos, solo pueden convertirse rápidamente en efectivo al venderlos con un descuento sustancial.
Evaluar la adecuación del capital
La evaluación más comúnmente utilizada de la suficiencia de capital de un banco es el índice de suficiencia de capital. Sin embargo, muchos analistas y profesionales de la industria bancaria prefieren la medida del capital económico. Además, los analistas o inversores pueden mirar el índice de apalancamiento de Nivel 1 o los índices de liquidez básicos al examinar la salud financiera de un banco.
Coeficiente de solvencia
Los bancos de los Estados Unidos deben mantener un índice mínimo de adecuación de capital. El índice de adecuación de capital representa la exposición crediticia ponderada por riesgo de un banco.
La relación mide dos tipos de capital:
- El capital de nivel 1 es capital social ordinario que puede absorber pérdidas sin requerir que el banco cese sus operaciones.
- El capital de nivel 2 es deuda subordinada, que puede absorber pérdidas en caso de liquidación de un banco.
Algunos analistas son críticos con el aspecto de ponderación de riesgo del índice de adecuación de capital y han señalado que la mayoría de los impagos de préstamos que ocurrieron durante la crisis financiera de 2008 fueron sobre préstamos asignados a una ponderación de muy bajo riesgo, mientras que muchos préstamos con los más altos la ponderación por riesgo no incumplió.
Ratio de apalancamiento de nivel 1
Un índice de adecuación de capital relacionado que a veces se considera es el índice de apalancamiento de Nivel 1. El índice de apalancamiento de Nivel 1 es la relación entre el capital central de un banco y sus activos totales. Se calcula dividiendo el capital de Nivel 1 por el promedio de los activos consolidados totales de un banco y ciertas exposiciones fuera del balance.
Cuanto más alto sea el índice de apalancamiento de Nivel 1, más probable es que un banco pueda soportar choques negativos en su balance general.
Medida de capital económico
Muchos analistas y ejecutivos bancarios consideran que la medida del capital económico es una evaluación más precisa y confiable de la solidez financiera y la exposición al riesgo de un banco que el índice de adecuación del capital.
El cálculo del capital económico, que estima la cantidad de capital que un banco necesita tener a mano para garantizar su capacidad de manejar su riesgo pendiente actual, se basa en la salud financiera del banco, la calificación crediticia, las pérdidas esperadas y el nivel de solvencia de solvencia. Al incluir realidades económicas como las pérdidas esperadas, se considera que esta medida representa una evaluación más realista de la salud financiera real y el nivel de riesgo de un banco.
Relaciones de liquidez
Los inversores o analistas de mercado también pueden examinar a los bancos mediante el uso de evaluaciones de capital estándar que evalúan la salud financiera de las empresas en cualquier industria. Estas métricas de evaluación alternativas incluyen índices de liquidez como el índice actual, el índice de efectivo o el índice rápido.