Reversiones del mercado y cómo detectarlos

Capturar movimientos de tendencia en una acción u otro activo puede ser lucrativo, sin embargo, quedar atrapado en una reversión es lo que temen la mayoría de los comerciantes de tendencias. Una reversión es cuando cambia la dirección de la tendencia. Ser capaz de detectar una posible reversión indica a un comerciante de tendencia que debe abandonar el comercio cuando las condiciones ya no parecen favorables. Las señales de inversión también se pueden usar para activar nuevas operaciones, ya que la inversión puede provocar que comience una nueva tendencia.

Para llevar clave

• El Sushi Roll Reversal es un patrón técnico que puede usarse como un sistema de alerta temprana para identificar posibles cambios en la dirección del mercado.
• Cuando el patrón emerge en una tendencia bajista, alerta a los comerciantes sobre una oportunidad potencial para comprar una posición corta o salir de una posición corta.
• Cuando el patrón emerge en una tendencia alcista, alerta a los operadores sobre una oportunidad potencial para vender una posición larga o incluso comprar una posición corta.

Sushi Roll Reversal Pattern

En su libro The Logical Trader, Mark Fisher discute técnicas para identificar potenciales de mercado en la parte superior e inferior. Si bien tienen el mismo propósito que la cabeza y los hombros o los patrones de gráfico doble superior / inferior discutidos en la obra fundamental de Thomas Bulkowski, Enciclopedia de patrones de gráficos, las técnicas de Fisher dan señales antes, proporcionando una advertencia temprana de posibles cambios en la dirección de la tendencia actual.

Una técnica que Fisher llama el "rollo de sushi" no tiene nada que ver con la comida, excepto que fue concebida durante el almuerzo, donde varios comerciantes estaban discutiendo las configuraciones del mercado. Él lo define como un período de 10 barras donde los primeros cinco (barras internas) están confinados dentro de un rango estrecho de altas y bajas y los segundos cinco (barras externas) engloban a los primeros cinco con un alto más alto y un bajo más bajo. El patrón es similar a un patrón envolvente bajista o alcista, excepto que en lugar de un patrón de dos barras individuales, se compone de varias barras.

Cuando el patrón del rollo de sushi aparece en una tendencia bajista, advierte sobre una posible inversión de tendencia, mostrando una oportunidad potencial para comprar o salir de una posición corta.

Si ocurre durante una tendencia alcista, el comerciante podría vender una posición larga o posiblemente ingresar una posición corta.

Si bien Fisher analiza patrones de cinco o 10 compases, el número o la duración de los compases no se establece en piedra. El truco consiste en identificar un patrón que consista en el número de barras internas y externas que se ajusten mejor al stock o producto elegido utilizando un marco de tiempo que coincida con el tiempo total deseado en el comercio.

El segundo patrón de inversión de tendencia que recomienda Fisher es para el comerciante a más largo plazo y se llama la semana de inversión externa. Básicamente, es un rollo de sushi, excepto que utiliza datos diarios que comienzan un lunes y terminan un viernes. Lleva un total de 10 días y ocurre cuando una operación de cinco días dentro de la semana es seguida inmediatamente por una semana externa o envolvente con un máximo más alto y un mínimo más bajo.

Prueba de la reversión del rollo de sushi

Se realizó una prueba en el índice compuesto Nasdaq para ver si el patrón habría ayudado a identificar puntos de inflexión durante un período de 14 años entre 1990 y 2004. En la duplicación del período de la semana de reversión exterior a dos secuencias de barras de 10 días, las señales fueron menos frecuentes pero demostraron ser más confiables. La construcción del gráfico consistió en utilizar dos semanas de negociación consecutivas para que nuestro patrón comenzara un lunes y tardara un promedio de cuatro semanas en completarse. Llamamos a este patrón la inversión interior / exterior rodante (RIOR).

Cada parte de dos semanas del patrón (dos barras en un gráfico semanal, equivalente a 10 días de negociación) se describe con un rectángulo. Las líneas de tendencia magenta muestran la tendencia dominante. El patrón a menudo actúa como una buena confirmación de que la tendencia ha cambiado y será seguido poco después por un salto de línea de tendencia.

Una vez que se forma el patrón, se puede colocar un stop loss por encima del patrón para operaciones cortas, o debajo del patrón para operaciones largas.

La prueba se realizó sobre la base de cómo la inversión de rotación interior / exterior (RIOR) para entrar y salir de las posiciones largas se hubiera realizado en comparación con un inversor que utiliza una estrategia de compra y retención. A pesar de que el compuesto Nasdaq alcanzó un máximo de 5132 en marzo de 2000, debido a la corrección de casi el 80% que siguió, comprar el 2 de enero de 1990 y mantener hasta el final de nuestro período de prueba el 30 de enero de 2004, todavía tendría le ganó al inversionista de compra y retención 1585 puntos en 3, 567 días de negociación (14.1 años). El inversor habría obtenido un rendimiento anual promedio del 10, 66%.

El operador que ingresó en una posición larga en la apertura del día después de una señal de compra RIOR (día 21 del patrón) y que vendió en la apertura el día siguiente a una señal de venta, habría ingresado a su primera operación en enero. 29, 1991, y salió de la última operación el 30 de enero de 2004 (con la finalización de la prueba). Este operador habría realizado un total de 11 operaciones y habría estado en el mercado durante 1.977 días de negociación (7, 9 años) o el 55, 4% del tiempo. Sin embargo, el operador habría tenido un rendimiento sustancialmente mejor, capturando un total de 3, 531.94 puntos o el 225% de la estrategia de compra y retención. Cuando se considera el tiempo en el mercado, el rendimiento anual del operador RIOR habría sido del 29, 31%, sin incluir el costo de las comisiones. Esa es una diferencia bastante significativa.

Se realizó una prueba utilizando el método de reversión del rollo de sushi versus una estrategia tradicional de compra y retención en la ejecución de operaciones en el Compuesto Nasdaq durante un período de 14 años. Los retornos del método de reversión del rollo de sushi fueron del 29.31%, mientras que la compra y retención solo arrojó el 10.66%.

Usando datos semanales

La misma prueba se realizó en el índice compuesto Nasdaq utilizando datos semanales, es decir, utilizando 10 semanas de datos en lugar de los 10 días (o dos semanas) utilizados anteriormente. Esta vez, el primer rectángulo o el interior se estableció en 10 semanas y el segundo rectángulo o el exterior en ocho semanas, ya que se descubrió que esta combinación es mejor para generar señales de venta que dos rectángulos de cinco semanas o dos rectángulos de 10 semanas.

En total, se generaron cinco señales y la ganancia fue de 2.923, 77 puntos. El operador habría estado en el mercado durante 381 (7, 3 años) del total de 713, 4 semanas (14, 1 años) o el 53% del tiempo. Esto se traduce en un rendimiento anual del 21, 46%. El sistema RIOR semanal es un buen sistema de comercio primario, pero quizás sea el más valioso para proporcionar señales de respaldo al sistema diario discutido anteriormente.

Confirmación de reversión de tendencia

Independientemente de si se utilizan barras semanales o de 10 minutos, el sistema de negociación de inversión de tendencia funcionó bien en las pruebas, al menos durante el período de prueba, que incluyó una tendencia alcista y bajista sustancial.

Cualquier indicador utilizado de forma independiente puede meter a un comerciante en problemas. Un pilar del análisis técnico es la importancia de la confirmación. Una técnica de negociación es mucho más confiable cuando hay un indicador secundario utilizado para confirmar las señales.

Dado el riesgo al tratar de elegir una parte superior o inferior del mercado, es esencial que, como mínimo, el operador utilice un salto de línea de tendencia para confirmar una señal y siempre emplee un stop loss en caso de que esté equivocado. En nuestras pruebas, el índice de fuerza relativa (RSI) también dio una buena confirmación en muchos de los puntos de inversión en el camino de la divergencia negativa.

Las reversiones son causadas por movimientos a nuevos máximos o mínimos. Por lo tanto, estos patrones continuarán jugando en el mercado en el futuro. Esté atento a este tipo de patrones, junto con la confirmación de otros indicadores, en los gráficos de precios actuales.

Usar un indicador técnico sin confirmar la información que sugiere es una receta para problemas. Siempre pruebe la confiabilidad de una herramienta de negociación utilizando una técnica secundaria para confirmar las señales.

La línea de fondo

La sincronización de las operaciones para ingresar en el fondo del mercado y salir en la parte superior siempre implicará un riesgo. Las técnicas como el rollo de sushi, la semana de inversión externa y la inversión de inversión interna / externa, cuando se usan junto con un indicador de confirmación, pueden ser estrategias comerciales muy útiles para ayudar al comerciante a maximizar y proteger sus ganancias ganadas con tanto esfuerzo.