Los 5 mejores ETF de oro para 2018

El precio del oro ha estado en baja últimamente, cayendo más del 10% en los últimos cinco meses a medida que el dólar se ha recuperado de las apuestas de una economía estadounidense fuerte y continua. No obstante, la perspectiva es más positiva para el resto del año y el próximo, con los futuros de oro de diciembre actualmente por encima del nivel técnico clave de $ 1, 200 por acción. Un consenso de analistas encuestados por Reuters espera que los precios del oro lleguen a los 1.300 dólares por acción para fin de año.

Los inversores que estén interesados ​​en poseer el metal precioso pueden considerar comprar acciones en un fondo cotizado en bolsa (ETF). Estos fondos son administrados por expertos en oro, por lo que tiene más posibilidades de ganar dinero que por su cuenta. Dicho esto, el precio del oro siempre afectará a los ETF de oro.

Hemos elegido los cinco mejores ETF de oro en función de los activos netos. Ninguno de ellos paga un dividendo y ninguno de ellos se ha recuperado en 2018, a pesar de todas las ganancias registradas en 2017. Lea las descripciones cuidadosamente, porque cada uno de estos ETF tiene diferentes tipos de gastos. Todas las cifras están actualizadas al 31 de agosto de 2018. (Ver también: Productos: Oro ) .

Acciones SPDR Gold (GLD)

Este fondo compra lingotes de oro. La única vez que vende oro es para pagar gastos y pagar redenciones. Debido a la propiedad de lingotes, este fondo es extremadamente sensible al precio del oro y seguirá de cerca las tendencias del precio del oro.

Una ventaja de poseer lingotes de oro es que nadie puede prestarlos ni prestarlos. Otra ventaja es que cada acción de este fondo representa más oro que las acciones de otros fondos que no compran oro físico. Sin embargo, la desventaja son los impuestos. El Servicio de Impuestos Internos (IRS) considera que el oro es un objeto de colección, y los impuestos sobre las ganancias a largo plazo son altos. (Para obtener más información, consulte: La forma más asequible de comprar oro: ¿oro físico o ETF? )

• Volumen promedio: 6.4 millones
• Activos netos: $ 29.33 mil millones
• Retorno 2017: 12.81%
• Rentabilidad anual hasta 2018: -0.09%
• Ratio de gastos: 0.40%

iShares Gold Trust (IAU)

Este es otro fondo que compra oro físico. El fondo incurre en gastos de transporte, almacenamiento y aseguramiento de oro. IAU mantiene su oro en bóvedas dispersas por todo el planeta. Curiosamente, el fondo no intenta beneficiarse del oro vendiéndolo cuando el precio sube. En cambio, los administradores de fondos consideran que IAU es una forma para que los inversores compren y mantengan lingotes de oro. Esto hace que el fondo sea muy estable.

Debido a los bajos gastos para el fondo, los inversores tienen una forma barata de comprar y administrar oro de una manera que no podrían por sí mismos. Ser propietario de este fondo se considera propietario de un objeto de colección por el IRS, y grava las tenencias en consecuencia. Y esos impuestos son altos. Al principio, una acción del fondo equivalía a 1/100 de una onza de oro. Este número en realidad disminuye a medida que pasa el tiempo porque los gastos deben calcularse en el costo de una acción. (Véase también: Invertir en oro: fondos mutuos frente a ETF ).

• Volumen promedio: 12, 3 millones
• Activos netos: $ 10.29 mil millones
• Retorno 2017: 12.91%
• Rentabilidad anual hasta 2018: -6.16%
• Ratio de gastos: 0.25%

ETFS Physical Swiss Gold (SGOL)

SGOL almacena oro en una bóveda en Zúrich. Los propietarios de las acciones poseen parte de ese oro. Este fondo es muy líquido, lo que significa que puede comprar y vender acciones fácilmente. Esto le permite tomar ganancias de manera efectiva o agregar acciones cuando desee comprar las caídas. La principal diferencia entre SGOL y otros fondos que tienen oro físico almacenado es que SGOL almacena su oro exclusivamente en bóvedas suizas. (Para más información, consulte: ¿Qué impulsa el precio del oro? )

• Volumen promedio: 14, 506
• Activos netos: $ 881.95 millones
• Retorno 2017: 12.86%
• Rentabilidad anual hasta 2018: -4.09%
• Ratio de gastos: 0, 39%

GraniteShares Gold Trust (BAR)

El GraniteShares Gold Trust está diseñado para buscar el rendimiento del precio del oro. El ETF se compromete a reducir los gastos del fideicomiso. El ETF es relativamente nuevo, ya que fue creado el 31 de agosto de 2017. El ETF utiliza oro real mantenido y asegurado en bóvedas en Londres, bajo custodia del ICBC Standard Bank. Como utiliza oro físico real, rastrea de cerca el precio del oro al contado. (Para más información, ver: 8 razones para tener oro ).

• Volumen promedio: 57, 536
• Activos netos: $ 271.61 millones
• Rentabilidad anual hasta 2018: -0.03%
• Ratio de gastos: 0.20%

Invesco DB Gold (DGL)

DGL no compra oro. Realiza un seguimiento del rendimiento excesivo del índice DBIQ Optimum Yield Gold. El fondo hace esto comprando contratos de futuros. Cabe señalar que los inversores en DGL reciben un formulario K-1 durante la temporada de impuestos, lo que significa que deben pagar impuestos como socios. Además, los administradores del fondo deben luchar constantemente contra el contango, que es una situación en la que el contrato de futuros es más alto que el precio spot futuro del oro. Los inversores pierden dinero porque el contrato de futuros debe ajustarse a la baja para que coincida con el precio spot. (Ver también: ¿Tienes un ETF de productos básicos? ¡Cuidado con Contango! )

• Volumen promedio: 42, 952
• Activos netos: $ 138.82 millones
• Retorno 2017: 11.03%
• Rentabilidad anual hasta 2018: -6.62%
• Ratio de gastos: 0, 76%

La línea de fondo

El oro siempre debe considerarse una inversión especulativa. Los inversores generalmente eligen ETF para distribuir el riesgo entre varios activos. Sin embargo, algunos de estos fondos invierten exclusivamente en oro, por lo que las ganancias o pérdidas en esos casos están directamente vinculadas al precio del oro. (Para leer más, consulte: Entrar en el mercado del oro ).