Opciones de acciones de incentivo (ISO)
Una opción de acciones de incentivo (ISO) es un beneficio de la compañía que le da al empleado el derecho de comprar acciones a un precio descontado con el atractivo adicional de una exención de impuestos sobre las ganancias. La ganancia en las opciones de acciones de incentivos se grava a la tasa de ganancias de capital, no a la tasa más alta para el ingreso ordinario.
Las opciones sobre acciones no calificadas (NSO) se gravan como ingreso ordinario.
En general, las acciones ISO se otorgan solo a la alta gerencia y a los empleados altamente valorados. Los ISO también se denominan opciones de acciones legales o calificadas.
Comprender las opciones de acciones de incentivos (ISO)
Algunas compañías ofrecen opciones sobre acciones para alentar a los empleados a permanecer a largo plazo con una compañía y contribuir a su crecimiento y desarrollo y al aumento en el precio de sus acciones que resulta.
Para llevar clave
- Las opciones sobre acciones le dan al empleado el derecho de comprar un número determinado de acciones a un precio establecido después de una fecha futura.
- Las ganancias de las opciones de acciones de incentivos están sujetas a impuestos a la tasa de ganancias de capital en lugar de a la tasa de impuesto sobre la renta más alta.
- Sin embargo, las opciones de acciones de incentivos requieren un período de consolidación de al menos dos años y un período de tenencia de más de un año antes de que puedan venderse.
Las opciones generalmente son emitidas por compañías que cotizan en bolsa o compañías privadas que planean salir a bolsa en una fecha futura.
Las opciones pueden servir como una forma de compensación que aumenta los salarios, o como una recompensa en lugar de un aumento salarial tradicional. Las opciones sobre acciones, al igual que otros beneficios, se pueden usar como una forma de atraer talento, especialmente si la empresa no puede permitirse pagar salarios competitivos.
La jerga de opciones
Las opciones se emiten o "otorgan" a un precio establecido por la compañía, llamado "precio de ejercicio". Esto puede ser aproximadamente el precio al que se valoran las acciones en ese momento. Las opciones generalmente tienen un período de consolidación antes de que se puedan usar, también establecidas por la empresa.
Cuando expira el período de consolidación, el empleado puede comprar las acciones al precio de ejercicio o "ejercer la opción". Luego, el empleado puede vender las acciones por su valor actual, embolsándose la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de venta como ganancia.
Las opciones de acciones de incentivo deben mantenerse durante más de un año a partir de la fecha de ejercicio y dos años a partir del momento de la concesión.
Por supuesto, no hay garantía de que el precio de las acciones sea más alto que el precio de ejercicio en el momento en que se otorgan las opciones. Si es menor, el empleado puede conservar las opciones hasta justo antes de la fecha de vencimiento con la esperanza de que el precio aumente. Las opciones sobre acciones de incentivos generalmente expiran después de 10 años.
El acuerdo fiscal para ISO
Las opciones de acciones de incentivos tienen un tratamiento fiscal más favorable que las opciones de acciones no calificadas, en parte porque requieren que el tenedor mantenga las acciones por un período de tiempo más largo.
Esto también es cierto para las acciones ordinarias. Las acciones de acciones deben mantenerse durante más de un año para que las ganancias de su venta califiquen como ganancias de capital en lugar de ingresos ordinarios.
En el caso de las opciones de acciones de incentivo, las acciones deben mantenerse durante más de un año a partir de la fecha de ejercicio y dos años desde el momento de la concesión. Ambas condiciones deben cumplirse para que las ganancias cuenten como ganancias de capital en lugar de ingresos ganados.
Digamos que una compañía otorga 100 acciones de opciones de acciones de incentivo a un empleado el 1 de diciembre de 2019. El empleado puede ejercer la opción o comprar las 100 acciones, después del 1 de diciembre de 2021. El empleado puede vender las opciones en cualquier momento después de uno más. ha pasado el año para ser elegible para tratar las ganancias como ganancias de capital.
La ganancia imponible es la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio al momento de la venta.
Las tasas impositivas
A partir de 2019, las tasas de impuestos sobre las ganancias de capital son del 0%, 15% o 20%, dependiendo de los ingresos de la presentación individual.
Las tasas de impuesto sobre la renta para los contribuyentes individuales varían de 12% a 32% dependiendo de los ingresos.
ISOs vs. OSN
Los beneficios de la venta de opciones sobre acciones no calificadas pueden gravarse como ingresos ordinarios o como una combinación de ingresos ordinarios y ganancias de capital, dependiendo de qué tan pronto se vendan después de que se ejerzan las opciones.
Además, parte del valor de las OSN puede estar sujeto al impuesto sobre la retención de ingresos del trabajo tan pronto como se ejerzan. No es necesario informar para los ISO hasta que se obtenga el beneficio.
Para el empleado, la desventaja de la ISO es el mayor riesgo creado por el período de espera antes de que se puedan vender las opciones.
Además, existe cierto riesgo de obtener un beneficio lo suficientemente grande de la venta de ISO para activar el impuesto mínimo alternativo federal. Eso generalmente se aplica solo a personas con ingresos muy altos y premios de opciones muy sustanciales.
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