6 REIT que pagan dividendos mensualmente

Un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) es uno de los tipos de instrumentos más populares para los inversores que buscan ingresos. Los REIT deben distribuir más del 90% de sus ganancias cada año para mantener su estado libre de impuestos, lo que resulta en altas tasas de dividendos y políticas de dividendos consistentes. Los REIT se han recuperado muy bien del colapso de las hipotecas de alto riesgo de 2008 que perjudicó los valores de los bienes inmuebles hace una década: desde 2010 hasta 2017, han producido un rendimiento anual promedio de casi el 13%, según el índice MSCI US REIT, en comparación con el 10.49% para el S&P 500 en el mismo período.

Si bien la mayoría distribuye dividendos trimestralmente, ciertos REIT pagan mensualmente. Eso puede ser una ventaja para los inversores, ya sea que el dinero sea para mejorar el flujo de caja o para fines de reinversión (los pagos más frecuentes se combinan más rápido).

Aquí hay media docena de clientes potenciales, cada uno especializado en un nicho diferente del sector inmobiliario.

Corporación de la Agencia de Capital Americana

American Capital Agency Corporation (AGNC) es administrada por American Capital, Ltd., una conocida compañía de inversiones de los Estados Unidos. Invierte en valores respaldados por hipotecas (MBS) de naturaleza de alta calidad: valores de transferencia y obligaciones hipotecarias garantizadas (CMO) garantizadas por una agencia patrocinada por el gobierno, como la Federal National Mortgage Association y la Federal Home Loan Mortgage Corporation (más conocido, respectivamente, como Fannie Mae y Freddie Mac). El REIT también invierte en algunos valores respaldados por hipotecas residenciales y comerciales que no están garantizados por el gobierno.

Las tenencias de la compañía representan una deuda que es altamente sensible a los cambios en las tasas de interés del mercado, lo que hace que las tenencias de America Capital Agency sean susceptibles al riesgo de tasa de interés. Sin embargo, la administración cubre ampliamente sus riesgos de tasas de interés y regularmente reequilibra la cartera. A octubre de 2018, tiene una rentabilidad por dividendo del 12, 12% sobre un dividendo de $ 2, 16.

Hospitalidad de Apple

Apple Hospitality (APLE) se especializa en hoteles de lujo; uno de los REIT más grandes del sector hotelero, posee y opera (a través de compañías de administración de propiedades) unos 90 hoteles de la marca Marriott y 83 de la marca Hilton en mercados urbanos, suburbanos y en desarrollo. La compañía ha reinvertido constantemente una gran parte de sus flujos de efectivo en su cartera, lo que resulta en una alta satisfacción del cliente y necesidades de capital estables. Además, en 2015, reformuló su acuerdo de línea de crédito, lo que resultó en mejores condiciones.

A partir de octubre de 2018, la compañía paga un dividendo de $ 1.20, un rendimiento del 7.31%.

Crecimiento residencial de Bluerock

Bluerock Residential Growth (BRG) es un fideicomiso de pequeña capitalización que se especializa en invertir y operar comunidades residenciales multifamiliares en mercados en crecimiento en todo Estados Unidos. La cartera actual consta de 44 edificios de apartamentos o complejos en Texas, Florida, Georgia, Illinois, Michigan, Carolina del Norte, Virginia y Tennessee. La mayoría de las propiedades de la compañía tienen altas tasas de ocupación superiores al 90%. A diferencia de muchos otros REIT, Bluerock a menudo se asocia con los principales propietarios y operadores regionales de propiedades, beneficiándose de su experiencia en los mercados inmobiliarios locales.

La gerencia ha aumentado la confianza agresivamente desde 2014, constantemente en busca de agregar más propiedades de alta calidad a su cartera. A octubre de 2018, el rendimiento de dividendos de la compañía era del 7, 54%, con un dividendo de $ .65.

Propiedades de EPR

EPR Properties (EPR) es un REIT de crecimiento de pequeña capitalización que se especializa en varias áreas. Uno es lugares de entretenimiento, actuación y recreación (teatros, parques temáticos, casinos, etc.); otro es educación (escuelas públicas chárter); el tercero son bodegas y viñedos. Los posee en 39 estados, el Distrito de Columbia y Ontario, Canadá. Debido a su especialización bastante variada, la compañía superó considerablemente el índice Russell 2000 y el índice MSCI US REIT desde junio de 2008 hasta junio de 2018.

EPR Properties generalmente alquila sus propiedades mediante arrendamientos netos triples con costos operativos, de mantenimiento, seguros e impuestos a cargo de sus inquilinos. A partir de octubre de 2018, la compañía paga un dividendo de $ 4.32 y su rentabilidad por dividendo es del 6.46%.

Propiedades LTC

LTC Properties, Inc. (LTC) administra una cartera de viviendas para personas de la tercera edad y centros de atención a largo plazo, que incluyen enfermería especializada, vida asistida, vida independiente y centros de atención de la memoria; Actualmente cuenta con más de 200 propiedades en 28 estados, algunas nuevas y otras remodeladas. Principalmente obtiene ingresos al arrendar sus propiedades utilizando arrendamientos netos triples e invirtiendo en préstamos hipotecarios. Desde que salió a bolsa en 1992, el desempeño de las acciones de la compañía ha superado el del NAREIT Equity Index y el S&P 500.

A octubre de 2018, el dividendo es de $ 2.28 para un rendimiento de 5.39%.

Ciervo Industrial

Como su nombre lo indica, Stag Industrial (STAG) invierte en propiedades de uso industrial, la mayoría de ellas centros de distribución o almacenes con algunas instalaciones de fabricación ligera. Tiene 370 propiedades en 37 estados. Sus edificios se arriendan a inquilinos individuales, por lo que no tiene que lidiar con una rotación constante, como suelen hacer las propiedades de inquilinos múltiples (centros comerciales, parques de oficinas). Reclama una tasa de retención de inquilinos del 70%, y el arrendamiento promedio dura casi cinco años. Los plazos de arrendamiento están cuidadosamente escalonados.

A partir de octubre de 2018, la compañía paga un dividendo de $ 1.42 y el rendimiento es de 5.54%.