Fondos de inversión del mercado monetario: una mejor cuenta de ahorros

Si no tiene $ 1, 000 o más en una cuenta de ahorros, este artículo puede no interesarle. Si tiene algo de efectivo ahorrado, es posible que se pregunte si una cuenta de ahorros es el mejor lugar para mantenerla. Claro, es líquido, pero las tasas de interés son solo ligeramente mejores que las ofrecidas por su cajón de calcetines y pueden ser solo ligeramente mejores que la tasa de inflación. Una alternativa es un fondo mutuo del mercado monetario.

Comparación de la seguridad de una cuenta de ahorros y una cuenta del mercado monetario

La razón principal por la que las personas usan los bancos para retener su dinero no es por los beneficios lucrativos de las tasas de interés, sino porque los ladrillos, sensores y una caja fuerte de acero templado transmiten una sensación de seguridad que un cajón de calcetines no puede igualar. Además de la seguridad física de un banco, existe la protección proporcionada por el gobierno de los Estados Unidos. La Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) garantiza que el banco no perderá su dinero. El límite para esta cobertura es de $ 250, 000 por cuenta y por propietario.

Los fondos mutuos del mercado monetario son seguros de una manera diferente. No hay respaldo del gobierno federal, pero la SEC se limita cuidadosamente a los fondos del mercado monetario. En general, solo invierten en valores financieramente confiables, y todas las inversiones deben tener un vencimiento promedio de menos de 120 días. Esto genera muchos problemas gubernamentales (municipales, estatales, federales), que son los instrumentos de deuda más seguros. Tienen un rendimiento más bajo que el mercado promedio, pero una tasa mejor que su cuenta de ahorros.

Tarifa

Para las cuentas de ahorro, las dos tarifas más altas están asociadas con un requisito de saldo mínimo y tarifas de transacción. Dependiendo del banco y la cuenta de ahorro exacta, estas tarifas varían, pero generalmente no son un problema para aquellos con una gran cantidad de dinero en una cuenta de ahorro.

Para los fondos del mercado monetario, hay varias tarifas que los inversores deben tener en cuenta antes de invertir. El más grande es el índice de gastos, que es una tarifa porcentual que se cobra al fondo por los gastos de administración. Para los fondos del mercado monetario, estas tarifas suelen ser muy bajas, generalmente inferiores al 0, 5%. Además, puede haber requisitos de saldo o tarifas de transacción.

Devoluciones

Una cuenta de ahorros puede proporcionarle entre un 0.1 y un 1.7% de retorno de su inversión. Los fondos del mercado monetario tienen un rango de 1 a 3%. Esto no significa que siempre obtendrá un rendimiento del 3%, pero sí significa que sus posibilidades de obtener un rendimiento del 3% son mayores que con una cuenta de ahorros.

Al igual que con los bonos, el rendimiento de los fondos del mercado monetario está estrechamente vinculado a las tasas de interés establecidas por la Reserva Federal. Cuando las tasas en el mercado están en niveles muy bajos, como lo fueron de 2002 a 2004 y de 2007 a 2009, este tipo de fondos tienden a generar rendimientos en el extremo inferior del rango, no mucho más que una cuenta de ahorros. Por lo tanto, tenga en cuenta el entorno actual de tasas de interés y cómo se compara con la tasa de su cuenta de ahorros antes de mover su dinero a un fondo del mercado monetario.

Accesibilidad

Los fondos del mercado monetario son comparables a las cuentas de ahorro en cuanto a liquidez. Por lo general, hay cheques sin cargo, servicios de intercambio electrónico automatizado e intercambio y canje telefónico. Si está seguro de que el dinero permanecerá inactivo durante más de tres meses, los bonos del Tesoro o los CD son una opción garantizada, pero vienen con multas y cargos por reembolso anticipado. Tanto una cuenta del mercado monetario como una cuenta de ahorros son para personas que necesitan acceso al dinero.

Impuestos

Existe una variedad de fondos para ayudarlo a aliviar los diferentes tipos de cargas impositivas. Si se encuentra en una categoría impositiva estatal alta pero en una categoría impositiva federal baja, puede invertir en un fondo del mercado monetario del Tesoro de los Estados Unidos. También hay fondos libres de impuestos. Las exenciones de impuestos se basan en los valores en los que invierte el fondo y si son emisiones de deuda locales o federales. Libre de impuestos en este caso se refiere a los dividendos: no hay deducción de impuestos por el dinero que deposita en los fondos. Con un poco de investigación, debería poder encontrar un fondo que satisfaga sus necesidades fiscales.

Seleccionar un fondo

Todos los diversos tipos de fondos invierten en la misma canasta de valores dentro de su sección (municipal, Tesorería, etc.), por lo que los rendimientos de un fondo en particular pueden variar una décima por ciento de los demás en su sección. Un fondo con bajos costos operativos, por lo tanto, generalmente producirá mejores rendimientos. Los gastos operativos anuales de 0.5% o menos deben ser su medida cuando revise los fondos. Si una compañía de fondos tiene éxito, las mayores cantidades de capital que controla se traducirán en menores gastos operativos para los inversores. Si bien estas inversiones se consideran de bajo riesgo, en su intento de obtener un rendimiento superior, algunas han recurrido a instrumentos de mayor rendimiento fuera de la norma, incluidas las obligaciones de deuda garantizadas (CDO) respaldadas por hipotecas de alto riesgo.

La línea de fondo

Cambiar de una cuenta de ahorros a una cuenta del mercado monetario es más un salto psicológico que un cambio en la mecánica real. Con un fondo del mercado monetario, aún puede emitir cheques y transferir dinero a su cuenta corriente cuando lo necesite, pero ya no es un ahorros cuenta, es una inversión (aunque sea a corto plazo).

Las devoluciones son mejores, la seguridad es comparable y los impuestos y el acceso se manejan fácilmente. A pesar de esto, la gente cree que una cuenta de ahorros es de alguna manera más sólida. Si puede evitar ese tipo de pensamiento, un fondo mutuo del mercado monetario lo ayudará a ver algunos retornos del dinero que mantiene como fondo de emergencia o espera para invertir.