Préstamo con reembolsos - RPL - Definición
Un préstamo de reestructuración es una hipoteca que se convirtió en morosa porque el prestatario estaba atrasado en los pagos por al menos 90 días, pero está "funcionando" nuevamente porque el prestatario ha reanudado los pagos.
Cómo funciona un préstamo reembolsable
Aunque un prestatario ha comenzado a hacer pagos de préstamos nuevamente, los pagos atrasados pueden no haberse pagado necesariamente. A menudo, el prestatario de un préstamo de recuperación se ha declarado en bancarrota y ha seguido haciendo pagos como resultado del acuerdo de bancarrota. En algunos casos, los prestatarios pueden actualizar sus hipotecas a través de un programa de modificación de préstamos patrocinado por el gobierno. Alternativamente, un prestamista puede aceptar una modificación de préstamo para evitar una posible ejecución hipotecaria. Los prestatarios cuyos préstamos están clasificados como reestructuración tendrán menos opciones de refinanciamiento debido a sus morosidades pasadas.
Un prestatario que tiene un préstamo de reforma tendrá menos opciones para refinanciar debido a su morosidad pasada.
Cómo los inversionistas hipotecarios ven los préstamos atrasados
Para los inversores hipotecarios, los préstamos de reforma se consideran riesgosos, al igual que los préstamos de alto riesgo. Caen en una categoría conocida como préstamos "rasguños y abolladuras". Las agencias de calificación analizan los patrones de pago de un prestatario y la capacidad del prestamista para administrar el préstamo a la hora de determinar el riesgo de inversión para los préstamos de reforma. Esto contrasta con un préstamo vencido, que es un préstamo por el cual el prestatario no ha realizado pagos durante más de 90 días y no ha reanudado el reembolso del préstamo.
Envasado y venta de préstamos reembolsables
Fannie Mae (oficialmente, la Asociación Nacional de Hipotecas Nacionales, o FNMA), la empresa patrocinada por el gobierno (GSE) que ayuda a que las hipotecas y las viviendas de alquiler sean asequibles para millones de estadounidenses, ha estado cargando miles de millones de dólares en hipotecas morosas desde la crisis de la vivienda. . Con la recuperación de la economía, muchos de estos préstamos están funcionando nuevamente, es decir, los pagos de las hipotecas se han actualizado con o sin la ayuda de la modificación de los términos del préstamo. Para sacar estas hipotecas de sus libros, Fannie Mae empaqueta y comercializa los préstamos que repercuten a los inversores, generalmente a través de un banco de centro de dinero.
En septiembre de 2018, Fannie Mae concluyó su octava venta de un paquete de préstamos de reforma, que consta de aproximadamente 18.300 préstamos por un total de $ 3.58 mil millones en saldos de capital impagos, divididos en cuatro grupos o grupos. Los postores ganadores incluyeron Nomura Corporate Funding Americas LLC y Goldman Sachs Mortgage Company. Los términos de la venta del préstamo de reelaboración están diseñados para ayudar a proteger a los prestatarios propietarios de viviendas en el sentido de que los compradores deben ofrecer opciones de mitigación de pérdidas que sean sostenibles para un prestatario que podría reincorporarse dentro de los cinco años posteriores al cierre de la venta del préstamo de reforma. Los compradores también deben informar sobre los resultados de mitigación de pérdidas.