El papel de los bancos comerciales en la economía

Muchos de nosotros compartimos una visión bastante básica de los bancos. Son lugares para almacenar dinero, realizar inversiones básicas como depósitos a plazo, inscribirse para obtener una tarjeta de crédito u obtener un préstamo. Sin embargo, detrás de esta visión mundana, hay un sistema altamente regulado que vincula nuestra actividad bancaria cotidiana con el sistema financiero más amplio. En este artículo, veremos los bancos comerciales, cómo se crean y cuál es su propósito principal en la economía general.

¿Cuándo es un banco un banco comercial?
Entre 1933 y 1999, fue bastante fácil distinguir a los bancos gracias a la Ley Glass-Steagall. Si ayudaste a las compañías a emitir acciones, eras un banco de inversión. Si estaba principalmente interesado en depósitos y préstamos, entonces era un banco comercial. Sin embargo, desde fines de la década de 1990 en adelante, la capacidad de imponer Glass-Steagall como una regla en blanco y negro se erosionó y el acto fue efectivamente derogado. Desde entonces, la antigua distinción entre un banco comercial y un banco de inversión carece esencialmente de sentido. Por ejemplo, a partir de 2013, JPMorgan Chase Bank se encuentra entre los bancos comerciales más grandes de los EE. UU. Por activos y, en 2012, el mismo banco fue uno de los principales suscriptores en la salida a bolsa de Facebook.

Para bien o para mal, hemos perdido la emisión de valores y la inversión activa en valores como acciones definitorias que un banco comercial no puede tomar. En cambio, podemos ver las acciones que comparten todos los bancos comerciales. Bancos comerciales:

• Aceptar depósitos
• Prestar dinero
• Procesar pagos
• Emitir giros bancarios y cheques
• Ofrecer cajas de seguridad para artículos y documentos.

Hay más acciones, por supuesto, y categorías más finas dentro de esta visión amplia. Los bancos comerciales pueden ofrecer otros servicios, como intermediación de contratos de seguros, asesoramiento sobre inversiones, etc. También proporcionan una amplia variedad de préstamos y ofrecen otros vehículos de crédito como tarjetas y sobregiros. Sin embargo, el tema común entre estas actividades es que están destinadas a proporcionar un servicio financiero a un individuo o empresa.

De cero a operativo en dos años o menos
Para comprender la banca comercial, vale la pena ver cómo se establecen. Aunque los grandes bancos como JPMorgan Chase, Wells Fargo y Citibank son bien conocidos y de alcance global, existen miles de bancos comerciales solo en los Estados Unidos. A pesar del número aparentemente grande, iniciar y operar un banco comercial es un proceso largo debido a los pasos regulatorios y las necesidades de capital. Las reglas varían según el estado, pero en los Estados Unidos un grupo organizador comienza el proceso asegurando varios millones de dólares en capital semilla. Este capital se utiliza para reunir a un equipo directivo con experiencia en la industria bancaria, así como a una junta.

Una vez que se establecen el directorio y la administración, se selecciona una ubicación y se crea la visión general del banco. Luego, el grupo organizador envía su plan, junto con información sobre la junta y la administración, a los reguladores que lo revisan y deciden si se le puede otorgar una carta al banco. La revisión cuesta miles de dólares, y el plan puede enviarse de vuelta con recomendaciones que deben abordarse para su aprobación.

Si se otorga la carta, el banco debe estar operativo dentro de un año. En los próximos 12 meses, los organizadores deben pagar su seguro de la FDIC, asegurar el personal, comprar equipos, etc., así como pasar por dos inspecciones regulatorias más antes de que se abran las puertas.

Este tiempo en todo el proceso puede variar, pero incluyendo la preparación antes de la primera presentación ante los reguladores se mide en años, no en meses. Para llegar a la etapa en que un banco puede ganar dinero apalancando dólares depositados como préstamos de consumo, debe haber millones de capital, algunos de los cuales pueden recaudarse en círculos privados y pagarse a través de una eventual oferta pública de acciones. En teoría, un banco chárter puede ser 100% privado, pero la mayoría de los bancos se hacen públicos porque las acciones se vuelven líquidas, lo que facilita el pago a los inversores. En consecuencia, tener una OPV en el plan original también hace que sea más fácil atraer inversores en etapa temprana.

Los bancos comerciales y el panorama general
El proceso de lanzamiento de un banco comercial presagia el papel general que desempeñan estos bancos en la economía. Un banco comercial es básicamente una colección de capital de inversión en busca de un buen rendimiento. El banco (el edificio, las personas, los procesos y los servicios) es un mecanismo para atraer más capital y asignar de una manera que la gerencia y la junta creen que ofrecerá el mejor rendimiento. Al asignar capital de manera eficiente, el banco será más rentable y el precio de la acción aumentará.

Desde este punto de vista, un banco proporciona un servicio al consumidor mencionado anteriormente. Pero también proporciona un servicio a los inversores al actuar como un filtro para quién se le asigna la cantidad de capital. Los bancos que realizan ambos trabajos se convertirán en éxitos. Los bancos que no hacen uno o ninguno de estos trabajos pueden eventualmente fallar. En caso de quiebra, la FDIC entra en picado, protege a los depositantes y ve que los activos del banco terminan en manos de un banco más exitoso.

Línea de fondo
La mayoría de nosotros interactuamos con bancos comerciales todos los días, ya sea una compra con tarjeta de débito, un pago en línea o una solicitud de préstamo. Más allá de proporcionar estos servicios básicos, los bancos comerciales están en el negocio de la asignación de capital para obtener ganancias, también conocido como inversión. En la definición de inversión de la banca comercial, esto significa hacer préstamos y extender el crédito a las personas que pueden pagarlo en los términos del banco. Hoy en día, los bancos comerciales pueden invertir en valores e incluso en asuntos que ayudan a hacer públicos. Pero estas actividades generalmente se relegan a un brazo de inversión, básicamente un banco de inversión tradicional en un banco comercial. Al final del día, un banco comercial necesita proporcionar un buen servicio a sus clientes y buenos rendimientos a sus inversores para continuar teniendo éxito.