Detección de reversiones de tendencia con MACD

Si alguna vez hubo una búsqueda en el mundo de invertir a la par con la búsqueda del Santo Grial, se estaría adquiriendo la capacidad de detectar cambios de tendencia. Hay muchas maneras en que los inversores intentan hacer esto con diversos grados de éxito, pero una herramienta común de seguimiento de tendencias es la divergencia de convergencia de promedio móvil de dos líneas (MACD). Esta herramienta mide el impulso de una acción y puede ayudar a los inversores a detectar cambios en el sentimiento del mercado.

Al igual que los precios de las acciones, el impulso será tendencia. Los cambios de impulso preceden a los cambios en el precio de las acciones. Este artículo está diseñado para ayudarlo a detectar cambios de tendencia en el impulso y el precio de las acciones.

Naturaleza del momento

El momento en los gráficos es similar al momento en la física; si lanzas una pelota al aire, ascenderá a un ritmo más y más lento cuanto más alto se proyecte. Después de monitorear el momento cambiante, una persona puede determinar cuándo dejará de subir la pelota, cambiará de dirección y descenderá.

Al igual que en física, los cambios de impulso ocurren antes de que cambie el precio de las acciones. Estos cambios de impulso se pueden observar fácilmente utilizando el indicador MACD (mack-dee).

Divergencia de convergencia de media móvil (MACD)

Gerald Appel desarrolló el indicador MACD en un intento de registrar el impulso midiendo el espacio creciente y decreciente entre dos promedios móviles exponenciales (generalmente el de 12 días y el de 26 días). Si la distancia entre los dos promedios móviles es divergente, entonces el impulso aumenta, mientras que si los promedios móviles son convergentes, entonces el impulso disminuye. La distancia entre los dos promedios móviles se representa gráficamente en lo que se llama una línea MACD (negra), como se ve en la Figura 1.

Figura 1: MACD de dos líneas

Fuente: ProphetCharts

Para confirmar los cambios en el impulso, se agrega un promedio móvil exponencial de nueve días como una línea de señal (la línea roja en la Figura 1). Una señal de compra ocurre cuando la línea MACD cruza por encima de la línea de señal. La señal de venta ocurre cuando la línea MACD cae por debajo de la línea de señal. En un intento por optimizar estas señales, se descubrió que los promedios móviles de 12 y 26 días para señales a largo plazo y los promedios móviles de siete y 18 días para señales a corto plazo eran ideales.

Canalizando el MACD

La práctica de dibujar líneas de tendencia en un gráfico de acciones es casi tan antigua como comprar acciones en sí, pero lo que quizás no sepa es que también puede dibujar líneas de tendencia en los indicadores, como el MACD de dos líneas. Al mismo tiempo, obtener soporte y un nivel de resistencia crea un canal de acción que ayuda a medir la fuerza actual de la tendencia.

En la Figura 2, medimos la fuerza de la tendencia de la acción creando un canal. Para crear el canal, obtenga apoyo conectando los fondos y determine la línea de retorno conectando la parte superior del MACD.

En noviembre de 2008 y luego en febrero de 2009, el MACD creó máximos más bajos, mientras que el precio de las acciones creó máximos iguales; Esto se llama divergencia y le dice a los inversores que la acción está perdiendo impulso. Los inversores podrían elegir posiciones cortas cuando la línea MACD rebota en la resistencia. La posición corta puede cubrirse cuando la línea MACD alcanza el soporte en la parte inferior del canal o para operaciones a largo plazo cuando el canal se rompe como si estuviera cerca de finales de abril de 2009.

Figura 2: divergencia bajista y tendencia

Fuente: ProphetCharts

Si hubiéramos visto la Figura 3 en julio de 2008, podríamos haber notado que el MACD estaba registrando mínimos más altos y divergiendo del precio de las acciones. Este fenómeno está señalando una posible reversión. En noviembre, la reversión se confirmó cuando el MACD creó un mínimo mayor, lo que demuestra una acumulación de impulso alcista.

En enero de 2009, la acción alcanzó un nuevo récord cuando rompió la resistencia a largo plazo; Sin embargo, el MACD mostró que el impulso no confirmaba la ruptura. El MACD siguió cayendo a medida que las acciones intentaron establecer soporte cerca del nivel de $ 80. Cuando la acción rompió el soporte, el MACD rompió su línea de soporte, confirmando que la acción no mantendría su nivel de precios actual y que los inversores deberían vender sus acciones.

Figura 3: divergencia alcista y tendencia

Fuente: ProphetCharts

Línea de fondo

La fuerza de la tendencia actual se puede medir canalizando el MACD. Detecte las reversiones de tendencia al buscar divergencias en el momento medido por el canal MACD. Determine las señales de compra y venta utilizando los crossovers o rebotes MACD de las líneas del canal. Aprender a implementar y reconocer estas señales ayuda a los inversores a aumentar sus ganancias al negociar tendencias a corto y mediano plazo.