Señal comercial
Una señal comercial es un disparador para la acción, ya sea para comprar o vender un valor u otro activo, generado por análisis. Ese análisis puede ser generado por humanos usando indicadores técnicos, o puede ser generado usando algoritmos matemáticos basados en la acción del mercado, posiblemente en combinación con otros factores del mercado, como los indicadores económicos.
Conceptos básicos de las señales comerciales
Las señales comerciales pueden usar una variedad de entradas de varias disciplinas. Típicamente, el análisis técnico es un componente importante, pero el análisis fundamental, el análisis cuantitativo y la economía también pueden ser insumos. Pueden incluir medidas de sentimiento e incluso señales de otros sistemas de señales comerciales. El objetivo es proporcionar a los inversores y comerciantes un método mecánico, sin emoción, para comprar o vender un valor u otro activo.
Además de los simples desencadenantes de compra y venta, las señales comerciales pueden usarse para modificar una cartera al determinar cuándo podría ser un buen momento para comprar más de un sector en particular, como la tecnología, y aligerar en otro, como los productos básicos de consumo. Los operadores de bonos podrían tener señales para ajustar la duración de sus carteras vendiendo un vencimiento y comprando un vencimiento diferente. Y, por último, también puede ayudar con la asignación de clases de activos, como la transferencia de dinero entre acciones, bonos y oro.
No hay límite para la complejidad de una señal comercial. Sin embargo, los comerciantes tienden a simplificar las cosas utilizando solo un puñado de entradas. Para fines prácticos, es mucho más fácil administrar un generador de señal simple y probarlo periódicamente para ver qué componentes deben ajustarse o reemplazarse. Demasiadas entradas introducirían complejidad que requeriría más tiempo del que ofrece un comerciante. Y dado que los mercados cambian con el tiempo, a menudo con gran velocidad, las estrategias complejas podrían quedar obsoletas incluso antes de que finalicen las pruebas.
Para llevar clave
- Las señales de trading son disparadores para la acción de comprar o vender un valor basado en un conjunto predeterminado de criterios. También se pueden usar para reconstituir una cartera y cambiar las asignaciones del sector o tomar nuevas posiciones.
- Los operadores pueden crear señales comerciales utilizando una variedad de criterios, desde simples, como informes de ganancias y aumento de volumen, hasta señales más complejas que se derivan de las señales existentes.
Crear una señal comercial
Existen infinitas posibilidades cuando se produce una señal comercial, pero los comerciantes tienden a querer automatizar su pensamiento. Un ejemplo podría ser, "para una acción con una relación precio-ganancias menor que cierta, compre cuando cierta formación técnica explote al alza, y los precios estén por encima de un cierto promedio móvil mientras que las tasas de interés están cayendo".
Aquí hay varias de las entradas más comunes. Los operadores pueden combinarlos, ya que desean cumplir con los criterios que utilizan para seleccionar las operaciones.
- Desglose o descomposición técnica del patrón. Estos pueden incluir triángulos, rectángulos, cabeza y hombros y líneas de tendencia.
- Media móvil cruzada. La mayoría de los inversores observan promedios móviles de 50 y 200 días, pero hay muchos otros de uso común. La entrada podría ser cuando la actividad comercial cruza por encima o por debajo del promedio. O podría ser cuando dos promedios se cruzan entre sí.
- Aumento de volumen. El volumen inusualmente alto es a menudo un precursor de un nuevo movimiento en el mercado. En los mercados de futuros, también se puede utilizar el interés abierto.
- Tasas de interés. Los cambios en las tasas a menudo pueden sugerir cambios en los mercados de acciones y materias primas.
- Volatilidad. Hay muchas formas de medir la volatilidad y, al igual que con otros indicadores, los altibajos extremos en la volatilidad pueden desencadenar cambios en el mercado.
- Ciclos Los mercados de todo tipo tienden a disminuir y fluir con el tiempo, incluso si están en una tendencia constante o en una condición no tendencial. Uno de los ciclos más conocidos es el ciclo estacional de las acciones, que se venden en mayo y desaparecen, lo que podría ayudar a determinar si una estrategia está operando en la mitad fuerte o débil del año.
- Sentimientos extremos. Utilizado como un indicador contrario, el optimismo excesivo según las encuestas o la actividad comercial real puede sugerir la cima del mercado. Por el contrario, el bajismo excesivo puede conducir a fondos del mercado.
- Valuación. Una valoración excesivamente alta en comparación con el mercado, el sector o las medidas específicas de acciones pueden conducir a señales de venta.