TradeStation lanza operaciones comerciales gratuitas con la oferta de TSgo

El 3 de octubre, TradeStation anunció que estaba ofreciendo comercio sin comisiones a los clientes que utilizan su plataforma basada en la web y sus aplicaciones móviles. El nuevo servicio, llamado TSgo, permite a los clientes intercambiar acciones y ETF sin cargo, cobrando $ 0.50 por contrato por las transacciones de opciones. Los intercambios gratuitos también se aplican a los intercambios de acciones OTCBB / centavo que figuran en las bolsas de EE. UU.

Los principales corredores en línea como Schwab, TD Ameritrade y E * TRADE han anunciado comisiones comerciales cero para la mayoría de los productos esta semana, ya que la industria intenta atraer a más clientes reduciendo o eliminando las tarifas. Ally Invest también redujo sus comisiones. Solo Schwab también ofrece intercambios OTCBB gratuitos.

Dado que TradeStation es propiedad exclusiva del Grupo Monex (8698 TSE), una empresa japonesa, no podemos determinar el porcentaje de ingresos atribuidos a las comisiones, ya que sus requisitos de información financiera difieren de las compañías que cotizan en los EE. UU.

El legado de TradeStation como plataforma analítica de negociación, que permite a sus clientes construir modelos de negociación que pueden ejecutar órdenes automáticamente, le ha valido una base de clientes de comerciantes muy frecuentes. Hace tres años, la empresa comenzó a llegar a comerciantes menos activos y menos sofisticados, y ahora tiene poco menos de 100, 000 clientes con $ 5.6 mil millones en activos.

Ahora, cuando un cliente abre una cuenta, se le dará la opción de abrirla como TSgo o cuenta estándar. Si eligen TSgo, no tendrán acceso a la plataforma de Windows descargable de TradeStation. Del mismo modo, si un cliente actual solicita que su cuenta se convierta en una cuenta TSgo, recibirá comisiones gratuitas y tendrá acceso restringido a la plataforma descargable de TradeStation. La firma aún no ha establecido una política para los clientes que desean cambiar entre TSgo y la plataforma principal de TradeStation, pero un portavoz dice: "Con toda probabilidad, el cambio de ida y vuelta será desalentado o limitado".

En nuestros premios de corredores en línea de 2019, clasificamos a TradeStation entre los 5 corredores principales en general, y como uno de los mejores para operadores activos y comerciantes de centavo.

La tabla de precios de TradeStation es relativamente complicada. Para aquellos que usan su plataforma descargable, que incluye datos de mercado de alta calidad y ejecuciones comerciales, las listas de precios existentes siguen vigentes. Puede elegir entre precios por operación ($ 5 para acciones / ETF, $ 0.50 por contrato más $ 5 para operaciones con opciones) o precios por acción / por contrato. Los últimos cronogramas de precios están escalonados, por lo que cuanto más negocie, menor será la tarifa por acción / contrato. Sus sistemas, incluidos web y móvil, son estables y permanecen disponibles durante las oleadas del mercado.

El modelado estadístico de las estrategias comerciales es una fortaleza de la plataforma descargable TradeStation, pero esas herramientas no están incluidas en la oferta de TSgo, que tiene algunas similitudes con el IBKR Lite de Interactive Brokers. El programa de préstamo de acciones totalmente pagado de TradeStation, que permite a los clientes compartir los ingresos que TradeStation genera desde el préstamo de acciones hasta los vendedores en corto, está incluido en TSgo.

Además, los clientes de TSgo pueden acceder a todas las ofertas de educación de la empresa. Sin embargo, a diferencia de IBKR Lite, los pedidos enviados a través de TSgo se enrutarán de la misma manera que los pedidos ejecutados a través de la plataforma premium. Interactive Brokers ha dicho que los pedidos enviados a través de IBKR Lite se enrutarán a los creadores de mercado para recoger el pago del flujo de pedidos, compensando la pérdida de ingresos por comisiones.

¿Quién es el siguiente?

Los anuncios adicionales de comercio sin comisiones continuarán, aunque la charla de la industria se centra en la respuesta potencial de Fidelity. Hasta ahora, todo lo que hemos escuchado de Fidelity es su orgullo por sus estadísticas de mejora de precios, que son considerables, y sus fondos mutuos de tarifa cero. Los clientes de Fidelity pueden negociar más de 500 ETF sin comisiones, pero eso no tiene sentido cuando sus principales competidores ofrecen cada ETF sin comisiones.